혹시 어느 날 새벽, 핸드폰으로 계좌를 확인하다가 “내 투자금이 반 토막 났네…”라는 문자를 본 적 있어요? 저도 그런 적이 있었어요.
2022년, 인플레이션이 치솟고 금리가 급등하면서, 지정학적 리스크까지 겹치던 시기였어요. 하루가 멀다 하고 주가가 빠지니 저도 흔들렸어요. “이래도 S&P500 적립식 투자가 답일까?”라는 회의가 들더라고요.
그때 생각했어요. 왜 사람들은 S&P500 적립식 투자가 정답이라는 걸 알면서도 꾸준히 못할까? 저 같은 고민을 하는 사람이 많을 거라고 생각했고, 그래서 이 글을 쓰게 되었어요.
이 글을 읽으면 마음이 흔들릴 때 내가 왜 흔들리는 건지, 앞으로 어떤 걸 대비해야 하는지 조금은 명확히 알 수 있을 거예요. 그리고 투자 과정에서 맞닥뜨릴 함정을 미리 알면 덜 당황할 수 있어요.
본론
내 경험담: 시작과 좌절, 그리고 회복
저는 5년 전쯤 S&P500 ETF에 적립식 투자를 시작했어요. 미국은 앞으로도 경제적 리더일 거고, 기술 혁신은 계속될 거라는 믿음이 있었거든요. 처음 몇 년은 순조로웠지만, 뉴스에서 “중국이 추격한다” “스태그플레이션 우려” 이런 말이 나올 때마다 마음은 불안했어요.
그러다 2022년에 금리와 인플레이션이 겹치면서 S&P500이 한 해 동안 약 -18% 하락했어요. 저도 흔들렸어요. 적립액을 줄일까, 손실 확정하고 나올까, 아니면 개별주로 갈아탈까 고민도 했죠.
하지만 저는 결국 “버티면 회복된다”는 과거 데이터를 믿기로 했어요. 그리고 실제로 2023년엔 +26%, 2024년엔 +25% 상승하면서 손실을 충분히 만회했어요.
그 과정을 겪으며 깨달았어요. 결국 중요한 건 심리적 안정감, 복리 효과, 그리고 흔들리지 않는 꾸준함이라는 걸요.
왜 정답 같은데 못할까?
- 폭락장에서 버티기 어려움
금융위기 때 S&P500이 50% 넘게 빠진 적도 있어요. 회복까지 10년 넘게 걸린 경우도 있었죠. 이런 상황에서 매달 돈을 넣는 건 정말 쉽지 않아요. - 과도한 기대와 단기 욕심
“1~2년 안에 수익률 +50%” 같은 상상을 하지만, 실제 평균 수익률은 연평균 6~10% 수준이에요. 기대와 현실의 차이가 실망을 만들어요. - 타이밍 잡으려는 유혹
저도 2020년 코로나 초기에 “지금 줄이면 바닥에서 다시 들어가야지” 했다가 회복 구간을 놓친 적 있어요. 시장 타이밍은 거의 불가능해요. - 언론과 주변의 영향력
“이 종목이 뜬다” “이번엔 AI다” 이런 얘기가 사람 마음을 흔들어요. 단기 테마주 이야기는 자극적이니까 더 눈길이 가죠. - 불확실성의 압박
금리, 인플레이션, 전쟁, 정책 변화… 이런 변수들은 항상 있어요. 그럴 때 “지금 들어가도 돼?”라는 불안감이 커져요.
최신 흐름 속 수익률
- 장기적으로는 S&P500 명목 수익률은 연평균 9~10%, 물가 반영 후 실질 수익률은 6~7% 정도예요.
- 최근 5년은 인플레이션 고려 시 약 8~9%, 최근 10년도 비슷한 수준이에요.
- 하지만 해마다 변동 폭은 크죠. 2008년 -37%, 2013년 +32% 같은 해도 있었어요.
즉, 장기적으로는 우상향하지만, 중간 과정의 폭락과 회복은 반드시 겪어야 해요.
흔한 오해와 진실
- “매년 돈 번다” → 아니에요. 마이너스 해도 있고, 단기 변동성은 항상 존재해요.
- “진입 타이밍이 핵심이다” → 아니에요. 장기 적립식은 시작 시점보다 얼마나 꾸준히 이어가느냐가 더 중요해요.
- “안전하다 = 리스크 없다” → 아니에요. 환율, 금리, 경기침체 같은 변수들이 영향을 줘요.
내가 겪은 사례 몇 가지
- 2020년 코로나 폭락: 무서웠지만 적립을 이어갔고, 오히려 입금액을 늘렸어요. 회복 구간에서 손실 회복 속도가 훨씬 빨랐어요.
- 2008년 금융위기: 많은 투자자들이 이때 시장을 떠났어요. 하지만 남아있던 사람들은 결국 회복 이후 이익을 봤어요.
- 주변 친구 사례: 개별주 따라가다가 손실을 크게 보고 다시 시장에 못 들어온 경우도 있었어요.
실천자가 되려면
- 심리적 마일스톤 정하기
예: “5년 동안은 어떤 상황에도 매달 투자한다.” - 적립액 유연하게 조정하기
불안하면 조금 줄이고, 괜찮으면 늘리고. 하지만 완전 중단은 피하기. - 분산 투자 병행
채권, 금, 해외 자산을 함께 가져가면 변동성을 줄일 수 있어요. - 정보 필터링
자극적인 뉴스나 입소문 대신 장기 데이터와 역사적 흐름을 믿기. - 시간을 믿기
100년 가까이 S&P500은 수많은 위기를 겪고도 결국 성장해왔어요.
결론
왜 정답임을 알면서도 못하냐고 묻는다면, 결국 심리적 압박 + 단기 욕심 + 불확실성 때문이라고 할 수 있어요.
S&P500 적립식 투자는 장기적으로 가장 유력한 전략 중 하나예요. 하지만 알기만 하고 실천하지 않으면 그냥 이론일 뿐이에요.
작은 금액이라도 자동이체 걸어두고, 폭락이 와도 버틸 수 있는 대비책을 세워두세요. 그리고 몇 년 뒤 이 글을 다시 읽게 되면, “그때 시작하길 잘했네”라고 말할 수 있을 거예요.